王金晓（微信公众号：tmtguancha）

如果把金融比作一颗大树，那么P2P绝对算的上是新芽。全球范围来看，P2P发展还不足10年，在国内，2013年开始，P2P才逐渐进入人们的视野。

不过越是新芽，就越代表着旺盛的生命力。仅仅不到三年，P2P平台的规模已经超过2000亿，平均每年保持增2倍的增长。而今年，主要的P2P纷纷开始酝酿上市，业内普遍认为，属于P2P的上市潮即将到来。

不过，这个行业的多数公司远没有多么风光，一方面，行业竞争堪称惨烈，目前市场有超过2000家P2P平台，但没有一家公司的市场份额能超过10%，都是势均力敌的较量；另一方面，P2P问题平台丛生且愈演愈烈，截至2014年底，P2P网贷平台数量达到1613家，较2013年增加了900多家。

P2P平台的产品层次理论

有的要上市，有的要跑路，可谓一半冰水，一半火焰。对于处在水深火热的公司来说，可能会很不理解。自己平台的收益更高，用户体验更好，到头来却形成了这样的结果。实际上，要解释这一现象，可以用菲利普科特勒的产品层次理论。在这一理论中，产品可以分为五个层次，分别是核心产品、基本产品、期望产品、增值产品、潜在产品。

P2P平台同样也是产品（无形产品），也可以分为五个层次，分别是：风险控制、基本业务、收益、增值服务、衍生产品。对任何平台来说，最核心的永远都是风险控制而非收益和服务，在风险控制做到最好之后，寻求更高的收益和更好的服务，才是P2P平台健康发展的秘诀。

没有风控的产品和服务：椽木求鱼

如果看跑路的各个平台，很多都风控做不到位，就去谈高收益，期望以此拉拢借款人。互联网企业往往容易犯这种跃进式的错误。而实际上，用户或许可以通过这种方式拉拢，但一旦坏账达到一定比例，很可能引发连锁反应，对平台来说将是灾难。经过了几年的沉积，市面上收益超过20%的产品已经几乎绝迹，市场用最有力的手段证明了这种模式的不靠谱。

当然，并非收益低就一定意味着安全，关键还在于通过风控，减少坏账。

服务：产品差异化的利器

回到产品层次理论，当核心产品做好了，再寻求期望产品和增值产品，这是平台差异化的武器（这个过程是不可逆的）。目前，大部分平台都是针对风险，确定收益，收益基本上大同小异。真正的差异化便落脚到了服务。

于是，平台纷纷推出了各类产品，比如宜人贷推出宜定盈等理财工具，推出码上贷等针对不同场景的借款服务。这些都是打差异化的举措。

写在最后

对于P2P平台来说，其发展应当借鉴产品层次理论：以风险控制为核心，从根基入手，按照合理安全的层次，打造自己的产品，只有如此，才能避免被坏账纠缠，深陷泥淖。